Ką kiekvienas investuotojas turėtų galvoti apie tai, kada valdymas pinigus
Kaip pensijų sistemos Jungtinėse Amerikos Valstijose ir daugelyje pasaulio šalių perėjo iš pensijų savarankiškai finansuojamų pensijų sąskaitos, pavyzdžiui, 401 (k) s, tradicinis iras ir Roth iras, tapo būtina šimtus milijonų vyrų ir moterų imtis vaidmens jie niekada negalvojo ir dėl kurių jie niekada nebuvo tinkamai apmokyti: kad portfelio valdytojas. Nuo projektavimo bendrą portfelį, kad atsižvelgia į tinkamą turto paskirstymo remiasi unikaliais tikslus ir aplinkybes, pasirinkdami individualių investicijų pagal kiekvieną turto klasę, už vartų pasekmės negerai gali būti gyvenimas keičia geriau ar blogiau.
Tai gali reikšti skirtumą tarp gyvenimo iš savo dienas komfortą, tuo pačiu užtikrinant palikimą savo įpėdiniams pirkti namo arba padėti sumokėti už kolegijoje, arba vos gauti, kurį paycheck į paycheck skirtumą, tikėdamiesi, kad Socialinės apsaugos išmokos suspėti su infliacijos norma , Deja, nepaisant geriausių ketinimų, geranoriški žmonės nesugeba bent šią užduotį kiekvieną dieną.
Nors neįmanoma dėl vieno straipsnio padengti net iš žemės reikiamą dalį, kad jums ekspertas, yra keletas dalykų, kuriuos galite padaryti, anksti savo kelionę į finansinę laisvę, kad gali padėti jums turėti lengviau eiti siekti savo svajones ; valdyti savo investicijas ir investicijų portfelį su protingumo ir racionalumo, o ne reaguoti emociškai kiekviename Tvist ir pasukite į Dow Jones Industrial Average ar S & P 500. Tiksliau, aš noriu atkreipti dėmesį į penkis raktus, kad gali padėti jums pagerinti savo investicinį portfelį.
1. Pripažinti, kad jūs ir jūsų emocijos, yra didžiausias pavojus į savo portfelį, tada sukurti strategiją, sumažinti riziką.
Jei aš paprašė nustatyti, kuris veiksnys buvo pats svarbiausias kliūtis investuotojas, kaip jis ar ji siekia junginys turtus, ką jūs sakote?
Laikui bėgant, jūsų atsakymas gali pasikeitė priklausomai nuo finansinės marketingo aplinkos, kurioje buvote išauginęs arba pradėjo atkreipti dėmesį į kapitalo rinkas. Šių dienų, jūs tikriausiai atspėti, kad tai yra mokesčiai ar išlaidos. Jūs klystate. Dešimtmetį ar du atgal, galbūt atspėti, kad tai buvo iš vidaus ir tarptautinio saugumo atrankos reikalas.
Jūs klystate. 1960, galima spėti, kad būtų noras pirkti augimo atsargas. Jūs klystate.
Apie ir apie sąrašo eina, bet vienas dalykas išlieka nuoseklus. Be nepavyks, beveik visi faktai rodo, kad jums , investuotojas, kaip labiausiai tikėtina priežastis savo finansinės nesėkmės. Priešingai nei klasikiniai ekonomistai gali turėti tikite, elgesio ekonomika ir elgsenos finansai dabar siūlome, ką aš esu įsitikinęs, yra milžiniška įrodymas, kad vyrai ir moterys, o daugiausia racionalus, dažnai labai kvailystes su savo pinigais, kurie sukelia jiems kentėti per ilgalaikės terminas. Be matau jį į duomenų, o tai, ką tikrai skaičiuoja, aš liudytojas jį savo gyvenimą ir karjerą. Puikiai protingi žmonės, galintys pasiekti sėkmę visose srityse rūšių, sunaikinti tauriųjų kapitalą – kapitalo, kad juos paėmė dešimtmečius kaupti – nes jie praleidžia mažiau laiko suprasti, kas jiems priklauso, kodėl jie ji priklauso, kiek jie patys, ir terminai dėl kurių jie ji priklauso, nei jie pasirinkę naują šaldytuvą arba skalbimo ir džiovinimo.
Skaičiai gali būti šokiruojantis. Tai nėra neįprasta, kad investuotojai takas faktinį našumą jų pagrindinių investicijų keliais procentiniais punktais; galimybė kaina, kuri gali būti nepaprastas per laikotarpius 25+ metų.
Čia yra keletas galimų sprendimų pora. Vienas iš jų yra tikrai skirti sau tampa ne valdyti savo pinigus ekspertas. Jei jums patinka skaityti mokslinius tyrimus dėl kapitalo paskirstymo, nardymas į formos 10-K drožles, galvoti apie portfelio koeficientų ir mąstyti apie tokius dalykus kaip statybos metodika indekso fondus detales, tai gali būti kelias už jus. Jei ne, jums reikia ką nors, kas gali tai padaryti už jus. Vienas iš didžiausių turto valdymo bendrovių pasaulyje, Vanguard, neseniai rastas savo mokslinių tyrimų, kad nepaisant lemia didesnes išlaidas, mokėti už jų finansinių konsultacijų paslaugas “ne tik prideda ramybę, bet taip pat gali papildyti maždaug 3 procentiniais punktais nuo vertės grynasis portfelis grįžta laikui bėgant “(Šaltinis: Vanguard popieriaus pridėtinė vertė finansinių patarėjų , nuorodos studijų Francis M.
Kinniry Jr, Colleen M. Jaconetti Michael A. DiJoseph, Yan Zilbering, 2014 Eksploatacijos vertę savo vertę: “KIEKYBINĖ Vanguard patarėjas Alpha. . Valley Forge, Pa .: Vanguard Group “) Nors jie atkreipė dėmesį, kad šis skaičius nėra tikslusis mokslas, sakydamas, kad” [f] ar kas nors, patarėjai gali pasiūlyti daug daugiau nei, kad pridėtinės vertės; kitiems, mažiau. potencialūs 3 procentiniais punktais grąžinimo ateis po mokesčiai ir rinkliavos. “
Kitaip tariant, naudoti šiurkščiai supaprastino Pavyzdžiui, jei jūsų portfelis sudarė 100 procentų pigių indekso fondus, kad sugeneruotų 10 proc po mokesčių, tai yra klaidingas įsitikinimas pažvelgti nuomos ne patarėjas, nes dėl savo pelną yra 10 proc atėmus patarėjas kaina, kai į aktualumą, jūsų rezultatai gali būti iš esmės mažesnis dėl elgesio klausimais (pirkimas, kai jums nereikėtų pirkti, parduoti, kai jums neturėtų parduoti, išlaikyti pozicijas, kurios yra pernelyg koncentruotas, ignoruojant galimybę išnaudoti tam tikrų mokesčių skirtumu situacijas per strategijas, kaip antai turto vietą, kurti ir portfelio platinimo etape apskaičiuojant išlaidų struktūrą ir tt) Jei jūsų patirtis bando pereiti tik jis vienas būtų lėmė jums uždirbti, tarkim, 5 procentų arba 6 proc jūs galų gale padaryti daugiau pinigai, nepaisant mokėti didesnius mokesčius, nes į handholding ir patirtimi patarėjas. Sutelkti dėmesį į galimą bendrojo grąžinimo yra ne tik netinkamas, tai gali baigtis jums kainuos kur kas daugiau prarastas sudėties nei išvengti išlaidų.
Jūs turite sukurti gerai sukonstruotas planą, remiantis patikimais portfelio valdymo principais, ir lazdas į jį per tiek ramiu oru ir audringas dangus.
2. Išskyrus atvejus, kai susiduriame su moralės ar etikos sumetimais, nereikia priimti investicinius sprendimus dėl obligacijų dalį savo portfelio pagrįstą fiksuotų pajamų tik nuo to, kaip jūs manote apie bendrovės produktus ar paslaugas.
Benjaminas Grahamas parašė ypač gražus pravažiavimas Kreipdamiesi šio taško, kuriame galima rasti 1940 m leidime Saugumo analizė . Savo legendiniame traktate jis pareiškė, kad “Iki sutapimas visus noncumulative pramonės privilegijuotąsias akcijas į mūsų sąrašą trys priklauso kompanijų uostomojo tabako verslą. Šis faktas yra įdomus, ne todėl, kad įrodo, investicijų viršenybę uosti, bet dėl to, kad stiprus priminimas ji siūlo, kad investuotojas negali saugiai spręsti privalumus ar trūkumus užstatą jo asmens reakcija į verslo rūšies, kurioje ji yra įjungta. neįvykdyti įrašas ilgą laiką praeityje, plius stiprus įrodymas būdingo stabilumo, plius jokių konkrečių priežasčių nebuvimas tikėtis esminių pokyčių dėl ateityje blogiau, sau tikriausiai vienintelis garso turėta dėl atrankos fiksuoto vertės investicijų. “
Čia Grahamas buvo kalbama apie tai, kad pasirinkus obligacijas ir fiksuotų pajamų vertybiniai popieriai yra iš prigimties kurio neigiamos atrankos str. Jūs ieškote priežasties ne ką nors nusipirkti, nes jūsų pagrindinė problema yra tai, ar įmonė yra pajėgi grįžti į pažadėtąją pagrindinę ir palūkanas nuo pinigų turite paskolintas į jį. Investuotojas, kuris atmetė pirkti uostomojo (nerūkomojo tabako) privilegijuotąsias akcijas ar obligacijas, nes jis ar ji nebuvo pramonės ventiliatorius turėjo turinį save arba save su potencialiai didesnės rizikos ir / ar apatinės mainais. Jei vengiant vertybinių popierių tabako kompanijų išleidžiamų yra svarbu jums, tai yra realybė, jūs turite susidurti. Gyvenimas yra pilnas kompromisus ir jūs turite vieną iš šių kompromisus. Jūs galite ne visada turi savo tortą ir valgo jis taip pat. Jis gali būti teisinga, bet tai yra faktas.
3. Pagalvokite apie tai, kaip jūsų investicijų portfelio koreliuoja su kitu turtu ir įsipareigojimais jūsų gyvenime tada bandyti sumažinti tą ryšį, taip sumaniai, kiek įmanoma.
Kai valdyti savo investicinį portfelį, ji moka mąstyti apie tai, kaip sumaniai sumažinti riziką. Pagrindinis pavojus, turintys per daug savo turto ir įsipareigojimų susiję. Pavyzdžiui, jei jūs gyveno Houston, dirbo naftos pramonėje, turėjo didelę dalį savo pensijų planą surišti savo darbdavio sandėlyje, priklauso dalis vietiniu banku, ir nusprendė, nekilnojamojo turto investicijas į Houston metropoliteną, visą savo finansinė gyvenimas dabar efektyviai susijęs su energijos perspektyva. Jei alyvos sektorius buvo žlugti, kaip ji tai padarė 1980, galima rasti ne tik savo darbą, gresia, bet jūsų stockholdings krenta tuo pačiu metu vertiname Jūsų vietos nekilnojamojo turto ir bankų ūkiai kenčia dėl nuomininkų ir skolininkų, taip pat į Houston srityje, patiria tą patį ekonominių sunkumų jums būtų suteikta zonos PASIKLIAUJANT aliejaus. Taip pat, jei gyventi ir dirbti Silicio slėnyje, esate nesiruošia nori dauguma jūsų išėjimo į pensiją turto technologijų išteklių. O, galbūt norėsite apsvarstyti priklauso dalykų, kurie gali išlaikyti siurbimo pinigus per stora ir plona, gerus laikus ir blogus laikus, net jei tai reiškia, generuoti mažesnę grąžą ; pvz, turintis nuosavybės akcijų paketus Blue chip atsargų, ypač vartojimo prekių bendrovės, kurios tokius dalykus kaip dantų pastos ir skalbimo miltelių, valymo reikmenų ir saldainiai barų, alkoholio ir supakuotų maisto produktų.
Jis paprastai yra protingas praktika ieškoti per viską apie savo asmens ir verslo balansuose bent kartą ar du kartus per metus, bandant rasti silpnąsias ir koreliacijos; sritys, kuriose vienas jėgą ar nelaimė gali kaskados ir sukelti nestandartinės neigiamų pasekmių. Bendrosios pozicijos gali būti įėjimo kaina, pavyzdžiui, benzino, palūkanų normos, ekonominės sveikatos tam tikroje geografinėje vietovėje, priklausomybė ant vieno tiekėjo, poveikio kainą iki tam tikros pramonės šakos ar sektoriaus, ar kitų dalykų.
Daugeliui investuotojų, viena didžiausių rizikos jie susiduria tai per priklausomybė nuo pinigų srautų iš darbdavio. Sutelkiant dėmesį į įgyti našų turtą, kad generuoja neįprastai didelius pinigų srautus, todėl įvairinti nuo darbdavio, ši rizika gali būti šiek tiek sušvelnintas.
4. ypatingą dėmesį į savo įsipareigojimų struktūrą, nes ji gali reikšti skirtumą tarp finansinio nepriklausomumo ir visos griuvėsiai skirtumą.
Nesvarbu, ar turite pirmenybę investuoti į akcijas ar nekilnojamąjį turtą, privačių įmonių ar intelektinės nuosavybės, kaip jūs mokate už turto yra labai svarbu. Jei reikia, arba nori, naudoti skolą siekiant padidinti savo kapitalo grąžą ir leisti jums įsigyti daugiau turto, nei jūsų nuosavo vien leistų, gera taisyklė, kai valdant portfelį išvengti skolinimosi trumpalaikio pinigus finansuoti ilgai -narių turtas, nes finansavimo šaltinis gali išdžiūti ir palikti jus nelikvidi pakankamai ilgai, kad pasinerti jus į bankrotą. Būtų idealu, jei tik nori įsipareigojimus su lengvai apgyvendintų pinigų srautų poreikius, kurie fiksuotų palūkanų norma sąlygas. Dar geriau, jūs norite tai skola turi būti ne išeitis, jei įmanoma, ir išvengti galimybę turėti skolintojas reikalauja papildomo užstato komandiravimo. Specialūs išimtys kartais taikomi. Pavyzdžiui, jei buvo turtingi asmenys su dešimtimis milijonų dolerių grynaisiais ir pinigų ekvivalentų, tai nebūtinai būtų neprotinga turėti kažką panašaus į įkeisto turto kredito linijos, kuri buvo pripildyta iždo vertybinių popierių ir neapmokestinamų savivaldybių obligacijas, kad galėtumėte lengvai bakstelėkite savo lėšų nereikės parduoti savo pozicijas.
5. Negalima leisti sau pamiršti, kad geri laikai atėjo į pabaigą.
Tai ypač svarbu tuo momentu su vertybinių popierių rinkose, nekilnojamojo turto rinkose, ir obligacijų kainų šalia, ar pataikyti, visų laikų aukštumas. Jūsų turto kainos mažės rinkos vertės. Priklausomai nuo turto, jūsų turtas, taip pat patirtis lašai į pinigų srautų jie sukuria. Geras investicinis portfelis yra ne tik galintis spręsti su tuo, ji tikisi, kad ją. Jei esate jaunas, turi nepaprastai didelės rizikos toleranciją, ir turėti daug laiko ir energijos susigrąžinti, jei apsiskaičiuoti arba kenčia nelaime, tai dažnai išmintinga nevartoti pasiekti darant investicijas. Viltis yra ne investicijų strategija. Kai įsigyti turtą, jūs turite padaryti už tokią kainą, ir tokiomis sąlygomis, kad jei blogiausia buvo, kad taip atsitiktų, jūs galite vis dar išgyventi be pradėti iš naujo gyvenime arba savo karjerą. Daugeliui investuotojų, kai turtas buvo sukauptas, ypatingas dėmesys turėtų būti apsaugoti, kad gerovę ilgalaikėje perspektyvoje, o ne agresyviai vyksta po aukščiausių galimų teorinių grąžą, ypač jei pastarieji pristato nušluostykite Išsiregistravimo pavojų.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.